Finanzinstrumente, Geldmenge und Finanzintermediäre

Investition von Mitteln und Preis-Leistungs-Verhältnis

Die Investition von Mitteln sowie das Preis-Leistungs-Verhältnis ergeben sich aus den zur Verfügung stehenden Mitteln durch Asset-Operationen. Dies umfasst Vermögen und Rechte, die der Inhaber besitzt oder getätigt hat, zu einvernehmlich festgelegten Bedingungen.

Darlehen und Kredite

• Darlehen: Bankzuschüsse an Einzelpersonen oder Unternehmen, die innerhalb eines bestimmten Zeitraums zurückgezahlt werden müssen.
  • Persönliche Darlehen: Für den Erwerb von Konsumgütern.
  • Hypothekendarlehen: Kredite für den Wohnungsbau, bei denen die Immobilie als Garantie für die Rückzahlung der Finanzierung dient, falls nicht gezahlt wird.
• Kredite: Rechte, die Banken ihren Kunden gewähren, um über einen bestimmten Rahmen an Mitteln zu verfügen.

Bankdienstleistungen und Karten

1. Bankkarten:
   • Soll (Debit): Bargeld kann direkt vom Konto über einen Geldautomaten abgehoben werden. Die Zahlung von Waren ist möglich, sofern ausreichende Mittel vorhanden sind.
   • Kredit: Ein Kreditrahmen für den Inhaber bis zu einem definierten Limit, über den monatlich verfügt werden kann.

Andere Finanzintermediäre

1. Versicherungen: Sie emittieren finanzielle Vermögenswerte und bieten die Abdeckung von Risiken gegen eine Vergütung (Prämie) an. Im Schadensfall wird eine Geldsumme ausgezahlt.
2. Investmentgesellschaften und -fonds: Unternehmen, deren Eigentümer eine Rendite auf Investitionen in Vermögenswerte erwarten, die von einer Gesellschaft verwaltet werden. Jeder Anleger erwirbt Anteile am Gesamtvermögen.
3. Mutualitäten oder Pensionsfonds: Institutionen, die Beiträge von Personen erhalten, um diese zu investieren. Bei Erreichen des Ruhestands kann das Geld inklusive der Erträge als ergänzende Vorsorge zur Sozialversicherung zurückgefordert werden.
4. Leasing-Unternehmen: Finanzierung des Kaufs von Immobilien oder Mobilien durch Pacht. Nach Ablauf der Frist gibt es folgende Optionen:
   • Erwerb der Immobilie durch Zahlung einer Restgebühr.
   • Erneuerung des Mietvertrags.
   • Nichtausübung der Kaufoption und Rückgabe des Gutes.
   • Anmerkung: Ein Operating-Leasing (Renting) ist ähnlich, beinhaltet jedoch zusätzliche Dienstleistungen wie Wartung.
5. Factoring-Unternehmen: Bestehen aus der Abtretung von Rechnungen und Wechseln eines Unternehmens an eine Gesellschaft, damit diese den Einzug der Forderungen übernimmt.
6. Gesellschaften für gegenseitige Bürgschaften (SGR): Bestehen meist aus kleinen und mittleren Unternehmen und bieten Bürgschaften zur Finanzierung ihrer Mitglieder an.

Die Geldmenge und ihre Arten

Die Geldmenge ist der Betrag, der den Wirtschaftsteilnehmern in einer Volkswirtschaft zur Verfügung steht. Sie besteht aus gesetzlichem Geld und Bankeinlagen bei bestehenden Institutionen.

• M1: Münzen, Banknoten und Sichteinlagen (täglich fällig).
• M2: Beinhaltet M1 plus Spareinlagen.
• M3: Beinhaltet M2 plus Termineinlagen.

Mindestreserve, Geldwert und Zinsen

Das Mindestreserve-Soll: Eine Form der Kontrolle der Geldmenge durch die Währungsbehörden. Banken müssen einen Mindestanteil ihrer Einlagen als Barreserve halten.

Wert des Geldes und Kaufkraftverlust: Wenn Preise steigen, reicht die gleiche Geldmenge nicht mehr für dieselben Einkäufe aus. Familien wandeln daher oft einen Teil ihres Geldes in finanzielle Vermögenswerte um, um Zinsen zu erhalten.

Zinsen und Einflussfaktoren

Der Zins ist der Preis für die Nutzung von Geld. Er hat eine doppelte Perspektive:

• Der Darlehensgeber: Möchte eine Leistung für sein Geld erhalten.
• Der Kreditnehmer: Ist bereit, einen zusätzlichen Betrag (Prozentsatz) zu zahlen, um die Mittel zu erhalten.

Einflussfaktoren auf den Zinssatz:

• Risiko: Kreditgeber fordern höhere Zinsen von Personen, die die Rückzahlung nicht garantieren können.
• Laufzeit: Je länger die Frist, desto höher ist in der Regel der Zinssatz.
• Liquidität: Eine geringere Liquidität der Investition wird durch einen höheren Zinssatz ausgeglichen.

TAE (Effektiver Jahreszins): Ein Indikator für die Rentabilität oder die tatsächlichen Kosten eines Darlehens, der Vergleiche zwischen Alternativen ermöglicht.